L'Index de force relative (RSI - Relative Strength Index)

Également créé par J. Welles Wilder (avec le DMI et l'indicateur d'arrêt et d'inversion parabolique), il s'agit de l'un des indicateurs de trading les plus connus et les plus utilisés, car il a su faire face aux changements de volatilité et de structure du marché pendant plusieurs décennies.

Il est disponible dans presque toutes les plateformes de trading et les logiciels d'analyse technique.

Le RSI est un indicateur de puissance évoluant entre 0 et 100. Il permet de visualiser graphiquement les zones de survente (oversold) ou de surachat (overbought) en calculant le rapport entre les moyennes des hausses et les moyennes des baisses sur une période définie.

Ainsi, sur la période de calcul, si la paire de devises n'a connu que des hausses, le RSI tend vers 100. à l'opposé, lorsque le marché n'a connu que des baisses sa valeur est proche de 0. Quand les forces haussières et baissières se neutralisent, sa valeur avoisine les 50.

La période d'observation la plus courante est de 14 jours, une période plus courte générera un nombre important de faux signaux.

Les utilisations du RSI

Identifier les zones de surachats (overbought) et de surventes (oversold)

Si le RSI est de 70 ou supérieur, la paire de devises est en surachat (signal de vente)

Si le RSI inférieur ou égal à 30, la paire de devises est en survente (signal d'achat)

Ces signaux peuvent être fiable dans un marché sans tendance et sur des périodes courtes. Si le marché a une tendance haussière, il est conseillé d'utiliser les signaux d'achats quand le RSI est inférieur à 30 et l'inverse dans une tendance baissière.

Si la période du RSI est inférieure à 14, la zone de surachat commencera vers 80 et celle de survente à 20.

Si la période du RSI est plus grande que 14, le niveau de surachat commencera à 65 et celui de survente à 35.

Identifier les divergences et retournements du marché

Le RSI permet de chercher des divergence dans les zones de tensions, marquant un possible essoufflement, voir un retournement de tendance.

Graphiques et lignes de tendance

Le RSI peut également former des configurations graphiques (doubles sommets et creux) qui n'apparaissent pas sur les graphiques de prix réels et on peut tracer des lignes de tendance sur un graphique RSI qui peut également mettre en évidence des zones de supports et de résistances non visibles sur un graphique de prix.

Comme presque tous les oscillateurs, cet indicateur ne fonctionne pas bien dans les fortes tendances haussières ; dans un marché haussier fort, le RSI peut rester suracheté (c'est-à-dire susceptible de voir un repli théorique des prix) pendant de longues périodes (et également survendu dans les marchés baissiers forts).

En fait, il est courant que le RSI ne descende pas beaucoup en dessous de 50 dans un marché haussier (et remonte beaucoup au-dessus de 50 dans un marché baissier), ce qui peut frustrer les haussiers qui espèrent une baisse plus importante des prix.

Pour éviter cela, il est nécessaire d'utiliser d'autres indicateurs, tels que le DMI pour identifier les marchés à forte tendance.

En outre, il existe parfois des différences d'interprétation qui rendent l'activation d'une décision de trading plus difficile que prévu.

Par exemple, une condition de surachat d'un actif est-elle le signe d'un renversement imminent ou d'une force de tendance ?

De même, dans un marché haussier fort, par exemple, il peut y avoir de multiples divergences baissières qui ne génèrent pas beaucoup de baisses de prix (sur lesquelles le trader se concentre).

Stratégie de Swing Trading utilisant l'indicateur RSI

Dans l'application du swing trading à l'aide de l'indicateur RSI, le RSI peut agir comme un indicateur de niveau et comme un indicateur de momentum qui montre des signaux d'entrée à la vente et à l'achat. Mais dans cette stratégie, nous utilisons le RSI comme indicateur de momentum. Cette stratégie comprend deux étapes, à savoir

Déterminer la tendance actuelle

Une première étape très importante de la stratégie de swing trading utilisant l'indicateur RSI consiste à effectuer une analyse complète afin de déterminer la tendance actuelle des prix. Dans ce cas, il est important d'acquérir une compréhension approfondie de la direction de la tendance afin de prendre les décisions de trading les plus informées.

Pour tenter de déterminer la tendance, il existe plusieurs méthodes, dont l'une consiste à utiliser des indicateurs basés sur la tendance, tels que les moyennes mobiles ou l'action des prix. Dans le cas de l'utilisation des moyennes mobiles, nous pouvons observer la position du prix par rapport à la ligne de la moyenne mobile pour déterminer plus précisément la direction de la tendance.

Par exemple, lorsque le cours est supérieur à la ligne de la moyenne mobile, cela indique une tendance haussière en cours, tandis que lorsque le cours est inférieur à la ligne de la moyenne mobile, cela indique une tendance baissière en cours. En outre, la différence entre la ligne de moyenne mobile et le prix actuel peut fournir une indication précieuse sur la force de la tendance en cours.

Outre l'utilisation des moyennes mobiles comme indicateurs, les traders peuvent également utiliser l'action sur les prix comme outil pour déterminer les tendances. L'action sur les prix consiste à analyser directement les modèles et les formations de prix qui se forment sur le graphique. En observant les hauts et les bas qui se produisent et en recherchant des schémas tels que des hauts et des bas plus élevés dans une tendance haussière ou, à l'inverse, des hauts et des bas plus bas dans une tendance baissière, les traders peuvent identifier les tendances avec plus de précision.

L'identification précise d'une tendance en cours permet aux traders de mieux comprendre les conditions actuelles du marché, ce qui leur permet de prendre des décisions de trading plus intelligentes et mieux informées lorsqu'ils utilisent l'indicateur RSI comme l'un des outils d'appui de leur analyse technique.

En étant capables de reconnaître les tendances avec précision, les traders auront une vision plus claire de la direction dans laquelle les prix évoluent ainsi que des forces et des faiblesses sous-jacentes à ces tendances. Cela leur permettra de mieux organiser leurs stratégies de trading, que ce soit en termes de détermination des points d'entrée optimaux, de détermination des niveaux de stop loss, ou même d'identification des opportunités de sortie du marché avec un maximum de profits.

Attendre le signal d'entrée de la divergence RSI

Après avoir déterminé avec succès la tendance actuelle en utilisant l'indicateur RSI comme outil de confirmation, l'étape suivante d'une stratégie de swing trading reposant sur l'indicateur RSI consiste à attendre l'apparition d'un signal d'entrée issu de la figure de divergence RSI. La divergence RSI fait référence à une situation dans laquelle le mouvement du prix et l'indicateur RSI ne s'alignent pas, ce qui donne une indication d'un changement de tendance potentiel ou d'un renversement de prix qui se produira à l'avenir.

Dans le cas d'une tendance haussière, nous recherchons activement des signaux d'entrée à l'achat à partir de divergences RSI haussières. Une divergence haussière se produit lorsque le cours forme un sommet plus élevé (pic plus élevé) alors que le RSI forme un sommet plus bas (pic plus bas). Ce phénomène indique que, bien que le cours atteigne de nouveaux sommets, la force de la dynamique mesurée par le RSI qui s'affaiblit.

Dans ce contexte, la divergence haussière peut être considérée comme un signal indiquant que la tendance haussière est en train de perdre de son élan et qu'il existe une possibilité de renversement du cours. En tant que trader, la bonne décision consiste à attendre patiemment la confirmation, c'est-à-dire à attendre que le cours rebondisse après la formation de la divergence haussière. Une fois que le prix a augmenté après la divergence, les traders peuvent prendre des positions longues en faisant attention à une bonne gestion des risques, comme la fixation de stop loss et d'objectifs de profit adaptés à leur tolérance au risque.

En revanche, dans le cadre d'une tendance baissière, les traders rechercheront des signaux de vente provenant de la divergence baissière de l'indice RSI. Une divergence baissière se produit lorsque le cours forme un sommet inférieur alors que le RSI forme un sommet supérieur. Cela indique que, bien que le prix atteigne des sommets plus bas, la force de la dynamique mesurée par le RSI augmente.

Cette divergence baissière peut être interprétée comme un signal indiquant que la tendance baissière est susceptible de s'essouffler et qu'il existe un potentiel de retournement des cours. Pour prendre la décision la plus sage, les traders doivent être patients et attendre la confirmation nécessaire. Ils peuvent attendre que le cours redescende après la formation d'une divergence baissière. Une fois que le cours connaît une baisse post-divergence, les traders peuvent prendre une position courte.

Lorsque l'on attend et que l'on se fie aux signaux d'entrée provenant des schémas de divergence RSI, il est très important de se rappeler que toutes les divergences RSI ne fournissent pas toujours des signaux précis et fiables. Par conséquent, en tant que traders avisés, nous devons faire preuve d'une bonne gestion des risques et d'une bonne discipline afin de protéger notre capital de trading contre les risques indésirables.

Dans ce contexte, il est important de reconnaître que le trading implique toujours de l'incertitude et des pertes potentielles. C'est pourquoi les traders doivent mettre en œuvre des mesures de gestion des risques appropriées pour chaque transaction qu'ils effectuent. Une étape importante consiste à fixer un stop loss discipliné, c'est-à-dire le niveau de prix auquel nous sortirons automatiquement de la position si le mouvement du prix va à l'encontre de nos prévisions. En fixant un stop loss prudent, nous pouvons limiter les pertes potentielles dans chaque transaction.

Exemple d'application

Prenons maintenant un exemple. Regardons le graphique de l'EUR/USD sur l'échelle de temps quotidienne ci-dessous. Sur le graphique, nous voyons que le prix est dans une condition de tendance baissière, caractérisée par les creux inférieurs formés.

Ensuite, pour déterminer le niveau important qui est la zone où il faut attendre le signal de confirmation de la divergence RSI, nous observons qu'il y a une résistance qui était auparavant un support. Cela montre que le niveau a de la force en tant que zone de résistance significative. En déterminant ce niveau, nous pouvons nous préparer à rechercher des signaux d'entrée en accord avec la direction de la tendance.

Dans cet exemple, nous avons examiné le graphique sur l'échelle de temps H4 pour regarder de plus près le mouvement du prix après avoir testé la résistance. Nous constatons que deux divergences baissières se sont formées, indiquant la faiblesse de la dynamique de la tendance baissière. Ces divergences sont devenues des signaux d'entrée de vente valides. Ainsi, nous sommes entrés en position courte lorsqu'un signal de divergence valide a été confirmé.

En termes de gestion du risque, nous avons placé un stop loss et un take profit.

Après l'entrée en position de vente, le prix a d'abord fluctué à la hausse et à la baisse avant d'atteindre finalement l'objectif de profit. Cela montre que notre configuration de vente a bien fonctionné selon la stratégie de swing trading que nous avons mise en place.

L'exemple de trading ci-dessus illustre l'application d'une stratégie de swing trading utilisant l'indicateur RSI en recherchant des signaux d'entrée basés sur des divergences RSI en ligne avec la tendance en cours. Il est important de garder à l'esprit que cet exemple n'est donné qu'à titre d'illustration et que chaque trader doit effectuer sa propre analyse, adapter la stratégie en fonction de ses préférences et de son style de trading, et appliquer une bonne gestion des risques à chaque transaction.

Le mot de la fin

Il est important de se rappeler que le RSI n'est pas le seul facteur à prendre en compte dans le swing trading. Il faut le combiner avec l'analyse des tendances, d'autres indicateurs techniques et une gestion prudente des risques.

Comme pour toute autre stratégie de trading, il est important de tester et d'optimiser l'utilisation du RSI en fonction de vos préférences et de votre style de trading. Conservez le RSI comme un outil supplémentaire dans votre boîte à outils de trading, et évaluez et améliorez toujours votre stratégie en fonction de votre expérience et de l'évolution des marchés.

En employant une stratégie efficace de swing trading à l'aide de l'indicateur RSI, vous pouvez accroître votre succès de trading et maximiser vos profits potentiels. Continuez donc à apprendre, à pratiquer et à explorer cette stratégie dans le cadre de vos activités de trading.