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Qu'est-ce qu'un courtier en bourse ?

Choisir un courtier en bourse

Un courtier en bourse (ou courtier en valeurs mobilières) est un intermédiaire qui a le pouvoir d'acheter et de vendre des actions et des titres en bourse au nom de l'investisseur.

Les actions sont négociées par l'intermédiaire des bourses. Cependant, un investisseur ne peut pas négocier directement dans les bourses. Pour acheter ou vendre une action en bourse, vous avez besoin d'un intermédiaire qui vous aidera à effectuer la transaction. Cet intermédiaire peut être une personne ou une société qui est autorisée à acheter et à vendre des actions et autres titres en votre nom. Cette personne ou cette société est connue sous le nom d'agent de change. Les agents de change sont généralement associés à une société de courtage, mais ils peuvent aussi être des personnes indépendantes. Pour fournir ce service, l'agent de change perçoit une commission ou des honoraires.

Le rôle d'un agent de change est d'acheter et de vendre des actions pour un client, mais aussi de fournir des informations qui aident l'investisseur à prendre des décisions d'investissement correctes.

Examinons plus en détail les services que les courtiers en bourse fournissent traditionnellement à leurs clients.

  1. Ils donnent des conseils précis sur l'achat et la vente d'actions et d'autres titres. Comme ils connaissent les marchés, ils peuvent conseiller un client sur les actions à acheter et à vendre. Ils effectuent des recherches approfondies sur les titres avant de faire de telles recommandations.
  2. Ils achètent et vendent des actions au nom de leurs clients et s'occupent de la paperasserie associée. Ils agissent également en tant que conservateurs et tiennent des registres de toutes les transactions, des relevés, etc.
  3. Ils gèrent le portefeuille d'investissement de leurs clients et les informent régulièrement de l'évolution de leur portefeuille. Ils répondent également aux questions qu'un client peut se poser en matière d'investissement.
  4. Ils informent leurs clients de toute nouvelle opportunité d'investissement sur lse marchés boursiers.
  5. Ils aident également leurs clients à modifier leurs stratégies d'investissement en fonction des conditions du marché et de leurs profils d'investisseurs.

Réglementation des courtiers en bourse

Les courtiers en bourse les plus réputés sont réglementés par une autorité nationale compétente. Avant d'investir, les traders doivent vérifier que le courtier est autorisé par l'un des principaux régulateurs de la liste ci-dessous :

  • Un courtier réglementé par une autorité de l'UE, par exemple l'AMF en France ou la BaFIN en Allemagne, peut opérer légalement dans toute l'Europe.
  • Autorité monétaire de Singapour (MAS)
  • Financial Conduct Authority (FCA) au Royaume-Uni
  • Autorité des marchés financiers (FMA) en Nouvelle-Zélande
  • Autorités canadiennes en valeurs mobilières (ACVM) au Canada
  • Securities and Exchange Commission (SEC) aux États-Unis
  • Securities and Exchange Commission (SEC) à Hong Kong
  • Dubai Financial Securities Authority (DFSA) à Dubaï et aux EAU
  • Australian Securities and Investments Commission (ASIC) en Australie

Histoire du courtage d'actions

Le courtage d'actions en tant que profession institutionnalisée remonte au IIe siècle avant J.-C., à Rome. Cependant, après l'effondrement de l'Empire romain, cette profession est restée obsolète jusqu'à la Renaissance européenne. Il s'agissait d'une pratique à petite échelle, avec des échanges épars et sporadiques d'obligations d'État dans quelques villes italiennes comme Venise et Gênes.

Toutefois, les actions de sociétés n'ont pas été officiellement échangées avant 1602, lorsque la Compagnie néerlandaise des Indes orientales a mis en circulation les premières actions échangées publiquement à la Bourse d'Amsterdam. La profession de courtier en bourse s'est épanouie grâce à la loi sur les droits de propriété privée qui était en vigueur dans l'Empire néerlandais.

À la fin du XVIIe siècle, les bourse officielles ont vu le jour en France et en Angleterre, et presque cent ans plus tard, en 1792, la Bourse de New York a été créée. L'Inde et l'Asie ont connu leur première bourse sous le nom de Bombay Stock Exchange en 1875.

Types de courtiers en bourse

Maintenant que vous savez ce qu'est un courtier en bourse et comment il est réglementé, examinons les types de courtiers. En fonction des types de services fournis, il existe trois types de courtiers en valeurs mobilières : les courtiers de plein exercice, les courtiers à escompte et les courtiers à accès direct.

Courtiers en bourse de plein exercice

Les courtiers en bourse de plein exercice offrent une gamme complète de services à leurs clients. Ce sont des courtiers traditionnels qui fournissent une facilité de négociation associée à des services de conseils. Pour cette raison, les frais facturés par les courtiers de plein exercice sont élevés, et le courtage qu'ils facturent est basé sur le montant total des transactions exécutées par le client. Ces courtiers sont des acteurs établis qui ont des succursales dans tout le pays. Les clients peuvent se rendre dans ces succursales pour obtenir des services et des conseils.

Courtiers en bourse à escompte

Les courtiers en bourse à escompte (ou discount) ont vu le jour en raison de l'utilisation et de la disponibilité accrues d'Internet. Ils fournissent une plate-forme de trading en ligne à leurs clients. Cependant, ces courtiers n'offrent pas de services de conseil et de recherche. Pour cette raison, ils facturent également moins de commissions.

Courtiers en bourse à accès direct

Le dernier type de courtiers en bourse est celui qui est né de l'ère technologique. Un courtier en bourse à accès direct est considéré comme une société de courtage spécialisée qui permet aux investisseurs ou aux traders de placer leurs ordres d'achat ou de vente sur une plate-forme de trading avancée. Ces plates-formes optimisent la vitesse et sont principalement utilisées par les traders actifs qui veulent tirer parti des mouvements du marché.

Toutes les sociétés de courtage offrent désormais des services en ligne où un client peut se connecter avec un nom d'utilisateur et un mot de passe afin d'exécuter des transactions. Les services de courtage en ligne sont plus rapides puisque les transactions peuvent être effectuées à l'aide d'Internet, et le courtier peut également se connecter avec le client par le biais de salons de discussion, d'e-mails et fournir des mises à jour en temps réel.

Investir sur le marché boursier ne se fait pas en vase clos. Plus vite vous trouverez le meilleur courtier en bourse ou la meilleure société de courtage valeurs mobilières pour vos besoins d'investissement, plus vite vous pourrez commencer à tirer le meilleur parti des vastes possibilités offertes par le marché boursier.

Quel est le meilleur courtier en bourse pour les débutants ?

Le choix d'un courtier est une décision très subjective. Vous devrez tenir compte de votre style d'investissement, de la quantité de conseils dont vous avez besoin, de la nécessité d'avoir une personne en chair et en os pour vous aider dans vos transactions et de votre désir d'investir dans des titres autres que des actions. Si vous êtes un débutant, vous devez également tenir compte de la quantité de matériel éducatif proposé par le courtier.

Par exemple, DEGIRO ne vous fournira aucun conseil en investissement, mais il offre de frais de courtage "discount". Fortuneo est une banque en ligne et un courtier de plein exercice qui offre une grande variété de services et d'options d'investissements, mais ces services ont un coût supplémentaire. Avec XTB, vous avez accès à une plateforme de trading avancée pour investir sur les actions, mais aussi sur des produits dérivés avec un effet de levier qui augmente considérablement le risque pour les investisseurs débutants.

Comparatif des courtiers en bourse

Courtiers
Supports financiersCompte TitreCompte Titre, PEA, PEA-PME, banque en ligneCompte Titre, compte sur marge (79% des comptes CFD perdent de l'argent)
Gestion sous-mandatNonOuiNon
Frais de courtage
Actions Euronext
0,04% sans frais minimum (30 € maximum)0.10% à 0.20% selon le profil. 100 ordres offerts jusqu'au 03/05/21Pas de commissions pour un volume mensuel maximum de 100 000 EUR puis 0,20%.
Compte démoNonNonOui
Notre avisFrais de courtage les moins chers du marché sur plus de 50 places boursières, mais pas de PEA.Service complet avec toutes les options d'une banque en ligne.Trading sans commissions, mais avec un choix de titres limité à 2000 actions et 16 ETF.
Revue du courtierDEGIRO XTB
 DEGIROFortuneoXTB
Investir comporte des risques de perte