Les brokers forex au Royaume-Uni et les traders de Londres
La Bourse de Londres est également le lieu où se négocie l'indice FTSE 100 (Financial Times Stock Exchange 100). Connu officieusement par les habitants de la région sous le nom de Footsie, cet indice comprend une centaine des plus grandes entreprises du Royaume-Uni, dont Tesco, HSBC Holdings, BP, Barclays et British American Tobacco.
Le pays a toujours bénéficié d'une économie stable, indépendante et bien développée qui a été l'un des principaux catalyseurs de la révolution industrielle, un processus qui a commencé au Royaume-Uni au XVIIIe siècle avant de s'étendre à d'autres régions du vieux continent.
Compte tenu de tout cela, il est tout à fait compréhensible que le Royaume-Uni possède l'un des marchés de change les plus importants au monde. Selon la Banque des règlements internationaux (BRI), la part de Londres dans le volume quotidien des échanges est passée de 37 % en 2016 à 43 % en 2019.
Les cambistes du pays bénéficient d'un marché du trading strictement réglementé, avec un large éventail de sociétés de courtage agréées localement. Les brokers britanniques ont toujours été réputés pour la qualité de leurs produits de trading, leur transparence et leur réputation. Tous les participants au marché doivent se conformer aux règles et réglementations sans compromis établies par l'organisme de surveillance financière local, la Financial Conduct Authority.
Réglementation du forex au Royaume-Uni
Au Royaume-Uni, le secteur du trading des devises est réglementé par la Financial Conduct Authority (FCA) en vertu de la loi sur les services financiers de 2012. Cette loi a effectivement créé un nouveau cadre réglementaire qui régit tous les services financiers dans le pays.
Les brokers forex qui souhaitent opérer au Royaume-Uni doivent d'abord obtenir la licence nécessaire auprès de l'organisme de surveillance local. Il existe trois types de licences, à commencer par la "Dealer Licence" accordée aux "faiseurs de marché ou markets makers".
La "Intermediary Licence" limite les activités de courtage au traitement direct des ordres des traders (Straight-Through-Processing - STP). Enfin, il y a la "Restricted Broker Licence" qui autorise les brokers à vendre et à commercialiser leurs produits aux résidents britanniques, mais leur refuse le droit de détenir les fonds des clients.
Les deux premiers types, "Dealer Licence" et "Intermediary Licence", permettent également aux brokers de vendre des contrats sur différence (CFD) pour des paires de devises, des produits de base comme l'or et l'argent, des actions et des contrats à terme aux traders particuliers et aux professionnels. En revanche, une société titulaire d'une "Restricted Broker Licence" n'est autorisée à présenter des clients qu'à des sociétés titulaires d'une "Dealer Licence" ou d'une "Intermediary Licence".
Les brokers doivent satisfaire à des exigences spécifiques de capital minimum pour obtenir des licences de CFD. Les Markets Makers doivent disposer d'un capital d'au moins 730 000 euros. Les exigences pour les licences d'intermédiaire et les licences restreintes de courtier sont respectivement de 125 000 € et 50 000 €.
Les entreprises agréées doivent avoir une présence physique au Royaume-Uni pour recevoir l'autorisation. Elles doivent nommer des responsables de la conformité et des directeurs généraux qualifiés, basés dans le pays et approuvés par l'autorité de réglementation locale.
Les brokers agréés au Royaume-Uni sont également tenus de participer au Financial Services Compensation Scheme (FSCS), qui prévoit des dispositions pour les clients au cas où leurs brokers feraient faillite. Ce programme vise à renforcer la confiance des consommateurs dans le marché financier local. En avril 2019, le plafond d'indemnisation du FSCS a été porté de 50 000 à 85 000 livres sterling par personne.
De nombreuses incertitudes entourent le marché local des changes maintenant que le Royaume-Uni est sur le point de se retirer de l'Union européenne (UE). Pour l'instant, cependant, la directive sur les marchés d'instruments financiers (MiFID) s'applique toujours dans le pays. Les règlements de la MiFID resteront probablement en vigueur une fois que le Brexit sera officiellement devenu un fait.
En vertu de l'une des dispositions de la MIF, les courtiers britanniques agréés doivent séparer les fonds des clients de leurs propres capitaux. Cela garantit qu'ils n'utilisent jamais l'argent des traders pour couvrir leurs dépenses opérationnelles.
Il est strictement interdit aux sociétés de recourir à des pratiques manipulatrices pour attirer les clients. De plus, elles ne peuvent pas prendre de positions contre leurs clients ni leur fournir de conseils financiers, surtout lorsqu'il s'agit de décisions de trading à haut risque.
Certaines des exigences réglementaires concernent la vente, la distribution et la commercialisation des CFD aux clients particuliers. Tous les fournisseurs de produits dérivés à effet de levier sur le marché local doivent publier des avertissements obligatoires sur les risques afin d'informer les clients potentiels du pourcentage de traders particuliers qui perdent leur argent à cause de l'effet de levier.
En parlant d'effet de levier, il existe également des restrictions à ce sujet. Le Royaume-Uni a adopté les plafonds pour les traders particuliers proposés par l'autorité de régulation de l'UE, l'Autorité européenne des marchés financiers (AEMF). Les changements sont entrés en vigueur au début du mois d'août 2019. Les plafonds varient en fonction de la volatilité des actifs négociés.
Ainsi, l'effet de levier est limité à 30:1 pour les principales paires de devises, 20:1 pour l'or, les principaux indices, les paires mineures et exotiques, 10:1 pour toutes les autres matières premières et les indices non majeurs, 5:1 pour les actions individuelles et 2:1 pour les crypto-monnaies. Si la position d'un trader tombe en dessous de 50 % de la marge nécessaire pour la maintenir position ouverte, le broker doit instantanément fermer la position pour éviter que le client ne perde trop d'argent.
Puisque nous parlons des produits dérivés, il est utile de mentionner que l'autorité de régulation britannique a interdit de manière permanente la distribution, la vente et la publicité d'options binaires aux clients particuliers en avril 2019. Il s'agit d'instruments spéculatifs très volatils qui peuvent entraîner des pertes financières importantes lorsqu'ils sont entre les mains d'investisseurs incompétents.
Régulateurs financiers au Royaume-Uni
Le chien de garde du Royaume-Uni, la Financial Conduct Authority (FCA), gagne facilement la course au poste de régulateur financier le plus sévère du monde. La FCA a vu le jour après l'adoption de la loi sur les services financiers de 2012, qui a aboli le précédent régulateur financier, la Financial Services Authority (FSA).
Le nouvel organisme de régulation fonctionne indépendamment du gouvernement du pays et est financé par les redevances qu'il reçoit des acteurs du marché qu'il supervise. Dans cet esprit, la FCA examine actuellement la conduite d'environ 58 000 sociétés financières dans le pays. Ces entreprises emploient plus de 2 millions de personnes et injectent plus de 65 milliards de livres sterling dans l'économie locale sous forme de recettes fiscales.
L'organisme de régulation est doté de pouvoirs considérables. Il a la capacité de geler les avoirs des personnes et des organisations pendant qu'elles font l'objet d'une enquête pour violation. La FCA exige des brokers qu'ils traitent instantanément les demandes de retrait de leurs clients et qu'ils fournissent des rapports d'audit annuels concernant leurs opérations.
L'autorité de régulation quasi-indépendante, la Prudential Regulation Authority (PRA), est chargée de la régulation et de la surveillance des banques locales, des coopératives de crédit, des compagnies d'assurances et des grandes entreprises d'investissement. L'entité promeut la sécurité et la stabilité des entreprises qu'elle supervise et assure un degré de protection adéquat aux assurés (dans le contexte des compagnies d'assurance).
Méthodes pour financer un compte de trading au Royaume-Uni
Les traders britanniques ont une multitude d'options lorsqu'il s'agit de financer leurs comptes de trading. Les résultats d'une enquête menée en 2019 par le portail allemand Statista indiquent que près de la moitié des Britanniques interrogés ont utilisé PayPal pour payer leurs achats en ligne.
En effet, ce portefeuille numérique est largement disponible auprès des brokers forex autorisés dans le pays. PayPal est un service de paiement en ligne fiable qui permet aux utilisateurs enregistrés de transférer et de stocker de l'argent sur le solde de leurs comptes de portefeuille électronique. Les paiements avec PayPal sont totalement anonymes et très rapides.
Lorsqu'il effectue un dépôt, le trader est redirigé vers le système PayPal où il accède à son compte avec ses identifiants de connexion au portefeuille. Cela empêche les bénéficiaires de divulguer des informations sensibles, telles que les numéros de carte de crédit ou de compte bancaire.
Cependant, PayPal n'est pas le seul porte-monnaie de ce type disponible pour les clients britanniques. Les brokers le proposent souvent en parallèle avec d'autres services de paiement similaires tels que Skrill, WebMoney et Neteller. Tous trois fonctionnent sur le même principe que PayPal, c'est-à-dire qu'ils vous demandent de vous inscrire et de recharger le solde de votre porte-monnaie électronique.
Les meilleurs brokers du marché local facilitent également les dépôts rapides et sûrs par carte de crédit et de débit, qui constituent le deuxième mode de paiement le plus utilisé au Royaume-Uni. Les traders britanniques devraient se sentir libres d'utiliser des cartes de marques courantes telles que Maestro, Mastercard, Visa, Discover, Diners Club International et American Express.
En ce qui concerne le dépôt minimum avec les cartes, le montant exact varie selon les brokers, mais commence à 10 £ dans de nombreux cas. De nombreux brokers réglementés au Royaume-Uni suppriment les frais supplémentaires pour les clients qui paient par carte. Toutefois, des frais supplémentaires peuvent éventuellement être facturés par la banque. Le délai minimum de traitement des dépôts par carte varie entre plusieurs heures et un jour ouvrable.
Le virement bancaire est une autre solution largement proposée. Cette option est préférée par de nombreux grands traders, car il n'y a généralement pas de restrictions sur les transactions minimales et maximales. Les dépôts par virement bancaire national nécessitent environ un à trois jours ouvrables pour être effectués. Le temps d'attente pour les virements internationaux s'étend généralement à cinq jours ouvrables.
Lors de leur inscription auprès d'un broker britannique, il est recommandé aux cambistes de choisir la livre sterling locale comme devise de base de leurs comptes. Cela leur évitera de payer des frais supplémentaires pour le processus de conversion des devises. Heureusement, tous les bons brokers britanniques soutiennent le GBP comme devise de base, ainsi que les deux autres options courantes, l'USD et l'EUR.
Les logiciels de trading populaires au Royaume-Uni
Les meilleurs fournisseurs de services de trading sur le marché britannique offrent à leurs clients plusieurs plateforme de trading, s'adressant à tous les membres de la communauté forex.
Le logiciel est normalement disponible sous la forme d'une application de bureau, d'une plateforme basée sur un navigateur ou d'applications mobiles dédiées. Certaines entreprises choisissent de développer des plateformes de trading propriétaires au lieu d'utiliser des logiciels créés par des tiers.
Cela dit, un pourcentage important de brokers réglementés par la FCA s'en tient encore aux plateformes MetaTrader 4 (MT4) et MetaTrader 5 (MT5). Développées par MetaQuotes, MT4 et MT5 sont très appréciées pour leur facilité d'utilisation et leur large gamme d'outils utiles pour l'analyse des marchés et la gestion des risques.
Par exemple, les traders peuvent minimiser les dommages en définissant des ordres stop loss lorsque les prix évoluent de manière défavorable. Il existe des indicateurs techniques que les utilisateurs peuvent mettre en œuvre pour détecter des tendances dans les mouvements de prix de différentes catégories d'actifs, notamment les actions et les paires de devises.
Certains brokers agréés au Royaume-Uni utilisent les plateformes de ZuluTrade et cTrader, mais leur nombre est faible par rapport à ceux qui utilisent les plateformes MT4 et MT5. Le principal attrait de ces deux plateformes est qu'elles permettent le copy trading qui est apprécié par les petits traders qui sont nouveaux sur la scène du forex. Cette fonction leur permet de suivre les traders qui réussissent et de copier leurs positions dans leurs propres portefeuilles.
Le trading mobile au Royaume-Uni
Le trading sur les marchés des changes est devenu de plus en plus accessible ces dernières années, en grande partie grâce à la disponibilité généralisée d'applications pour les appareils portables comme les smartphones et les tablettes. Ces applications sont particulièrement utiles dans le monde interconnecté d'aujourd'hui, où le marché des changes joue un rôle crucial dans les affaires quotidiennes.
Tous les bons brokers du Royaume-Uni proposent des logiciels mobiles intuitifs qui permettent aux traders sur smartphone de garder un œil sur les derniers mouvements de prix, où qu'ils aillent. Optimisées pour une utilisation sur Android et iOS, les applications facilitent tous les aspects de la gestion d'un compte, du traitement des paiements, de la gestion des risques et de l'analyse des tendances du marché.
Dans la plupart des cas, elles proposent également des graphiques personnalisés en plein écran ainsi qu'un ensemble d'outils graphiques. Les meilleurs brokers du marché se sont engagés à reproduire l'expérience de trading de bureau sur mobile, en offrant aux utilisateurs de smartphones et de tablettes à peu près les mêmes fonctionnalités.
F.A.Q.
Puis-je tester les brokers britanniques avant de commencer le trading avec de l'argent réel ?
Ne vous sentez pas intimidé si vous êtes nouveau sur les marchés des changes. Tous les brokers forex de bonne réputation sur le sol britannique offrent à leurs clients potentiels la possibilité de tester leurs produits via des comptes de démonstration gratuits. Ces comptes sont financés par des crédits virtuels que vous pouvez utiliser pour négocier sur les marchés des changes comme vous le feriez avec de l'argent réel. Bien qu'il soit impossible de générer des profits réels de cette manière, la démo est utile car elle vous permet de vous faire une idée précise de la plateforme du broker. Les traders plus expérimentés utilisent également des comptes démos pour tester de nouvelles stratégies. Certains comptes de démonstration sont disponibles pour une période limitée, tandis que d'autres peuvent être utilisés indéfiniment en conjonction avec des comptes réels. Si votre solde virtuel s'épuise, vous pouvez le réinitialiser autant de fois que vous le souhaitez.
Puis-je effectuer des opérations de change sur mon smartphone ou ma tablette ?
En effet, vous pouvez le faire tant que votre appareil portable répond aux exigences techniques de l'application de trading spécifique. Une connexion Internet fiable est également nécessaire pour suivre les cours en direct. Les applications de trading compatibles avec Android et iOS sont généralement gratuites à installer. Vous pouvez télécharger la vôtre soit sur le site web de la société de courtage de votre choix, soit sur la plateforme de distribution numérique correspondante.
Comment puis-je éviter d'être escroqué par un broker forex ?
Le moyen le plus simple de vous assurer contre les escroqueries est de rejoindre un broker réglementé par la FCA. Les sociétés agréées sont faciles à repérer, avant tout parce qu'elles ont le cachet de l'organisme de réglementation sur leur site web. Il vous suffit de faire défiler la page d'accueil vers le bas, où vous trouverez le numéro de licence. Vous pouvez également visiter le site web de la FCA, qui contient un registre officiel de toutes les sociétés financières soumises à l'examen de l'autorité de régulation. Vous ne pouvez pas vous tromper en choisissant un broker réglementé par la FCA. Les contrevenants sont sévèrement sanctionnés par la FCA, sans parler du fait que leur réputation est ternie.
Quel est l'investissement initial nécessaire pour commencer le trading forex ?
De nombreux grands brokers réglementés par la FCA facilitent le trading du forex avec des investissements initiaux à partir de 10 ou 15 livres sterling. Vous devez ouvrir un mini compte de trading si vous disposez d'un petit capital de départ. Les traders professionnels et institutionnels doivent normalement s'engager avec des investissements nettement plus importants. Les traders particuliers peuvent augmenter leur capital grâce à un effet de levier.
Que se passe-t-il si mon broker dépose une demande d'insolvabilité ?
Il n'est pas nécessaire de donner l'alerte si votre broker fait faillite pour une raison ou une autre. En vertu de la réglementation britannique, les clients des brokers insolvables ont droit à une indemnisation d'un montant maximum de 85 000 £ par personne grâce au Financial Services Compensation Scheme (FSCS). Tous les courtiers agréés localement contribuent au financement du FSCS.