Trading des indices synthétiques
Les brokers proposant des indices synthétiques offrent des opportunités de trading uniques sur des produits qui imitent les mouvements réalistes du marché. Contrairement à un indice traditionnel, un indice synthétique n'a souvent aucune corrélation avec les actifs sous-jacents et n'est pas influencé par les événements réels. Ce tutoriel explique le fonctionnement du trading des indices synthétiques, ainsi que leurs avantages et inconvénients.
Qu'est-ce qu'un indice synthétique ?
Un indice synthétique est un terme utilisé pour décrire un indice qui n'est pas composé d'actifs sous-jacents, tels que des actions, mais qui utilise des générateurs de nombres aléatoires pour fournir une valeur.
Les indices synthétiques se présentent généralement sous deux formes : ils sont basés sur des actifs et suivent la valeur d'un marché spécifique ou d'un élément d'un marché, ou ils peuvent être simulés, basés sur des données générées par ordinateur, entièrement distinctes des marchés réels, mais conçues pour imiter les mouvements de prix de la vie réelle.
La compréhension de ces différents produits peut prêter à confusion en raison de l'interchangeabilité de l'étiquette "indice synthétique". Cela peut également rendre difficile pour les traders de découvrir quels brokers proposent le trading d'indices synthétiques.
Nous détaillons ci-dessous les deux types d'indices synthétiques, en énumérant leurs différences, leurs mérites respectifs et les courtiers qui les soutiennent.
Indices synthétiques simulés
Couramment proposés par les brokers forex, les indices synthétiques simulés utilisent des algorithmes complexes conçus pour refléter des mouvements de prix réalistes. Contrairement aux produits basés sur des actifs, les indices synthétiques simulés sont des marchés sans corrélation avec un actif sous-jacent.
Les brokers d'indices synthétiques simulés proposent souvent aux traders plusieurs options pour leur véhicule de trading préféré et les conditions de marché simulées. En outre, ces marchés peuvent normalement être négociés 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7.
Toutefois, certains investisseurs se méfient à juste titre de ces produits en raison de l'opacité de ces produits de gré à gré. Certains traders estiment que pour que ces produits soient viables, les algorithmes doivent être favorisés par les brokers, et s'abstiennent donc de ces marchés artificiels.
Indices synthétiques basés sur des actifs
Les indices synthétiques basés sur des actifs suivent la valeur de secteurs ou de valeurs de marché spécifiques. L'indice de volatilité S&P 500 (VIX) et l'indice du dollar américain (USDX) sont des exemples populaires d'indices synthétiques basés sur des actifs.
Dans le cas des indices synthétiques basés sur des actifs au comptant, tels que les indices de devises ou les instruments sectoriels, bon nombre de ces produits sont couverts par des actifs réels par l'entreprise qui fournit l'indice.
Une combinaison de swaps, de contrats à terme, d'options et d'actifs au comptant peut également être utilisée pour soutenir des indices synthétiques plus sophistiqués, bien que certains de ces produits puissent ne pas être entièrement couverts en raison de leur complexité.
Cette mesure vise à sécuriser les valeurs des indices synthétiques, bien que des effondrements se soient déjà produits par le passé - nous y reviendrons plus tard.
Indices synthétiques simulés ou basés sur des actifs
Pour vous aider à décider quel type d'indice synthétique convient le mieux à vos objectifs et à votre style de trading, nous avons comparé les indices simulés et les indices basés sur des actifs dans plusieurs catégories clés :
Instruments de trading
Simulés
Avec les brokers d'indices synthétiques simulés, les instruments de trading sont plus limités, souvent via des options binaires ou des CFD. Les brokers forex proposant des indices synthétiques simulés sont moins nombreux, les produits étant principalement proposés par les brokers d'options binaires.
Bien que ces produits soient différents en termes d'effet de levier, de frais et de paiements, les stratégies sont plus limitées qu'avec les indices synthétiques basés sur des actifs. Les options binaires sont généralement négociées à court terme par des investisseurs ayant une stratégie "tout ou rien".
Basés sur des actifs
Avec les indices synthétiques basés sur des actifs, les traders peuvent utiliser une variété d'instruments de trading. Les brokers d'indices synthétiques peuvent proposer des contrats de différence (CFD), des fonds négociés en bourse (ETF), des contrats à terme et des options.
Les traders ont ainsi plus de choix, ce qui ouvre des possibilités en termes de stratégies et de délais. La variété des véhicules disponibles pour le trading d'indices synthétiques basés sur des actifs offre également aux traders des options d'effet de levier élevé ou faible.
Paiements et risques
Simulés
Les indices synthétiques simulés sont généralement négociés par le biais d'options binaires ou de CFD, et leurs paiements et risques en capital varient en fonction du véhicule utilisé.
Les options binaires offrent des paiements fixes pour un trade gagnant, les meilleurs courtiers pour les indices synthétiques offrant des paiements de plus de 95 % pour une prédiction correcte. Les traders ne peuvent pas perdre plus que ce qu'ils investissent dans une position.
Si les CFD offrent un potentiel de profit avec effet de levier, ils comportent également des risques importants, notamment la possibilité de perdre plus que l'investissement initial.
Lorsque vous tradez sur des brokers d'indices synthétiques en utilisant des CFD, assurez-vous que le broker que vous avez choisi offre des fonctionnalités telles que les stop loss et la protection contre les soldes négatifs.
Basé sur les actifs
Grâce au large éventail d'instruments disponibles pour le trading d'indices synthétiques basés sur des actifs, les investisseurs peuvent choisir une stratégie de trading adaptée à leur tolérance personnelle au risque et au rendement.
Les produits vont du marché des CFD à fort effet de levier à la structure plus stable des ETF.
Sécurité
Simulés
Les brokers proposant des indices synthétiques simulés ne sont généralement pas réglementés par des autorités financières de premier plan telles que la SEC ou la FCA. Les brokers d'options binaires et de forex sur indices synthétiques peuvent ne pas stocker les fonds des clients dans des banques de premier rang ou ne pas donner accès à des systèmes de compensation pour les investisseurs.
En outre, l'opacité des algorithmes de trading simulés peut ne pas plaire à certains investisseurs. Il existe peu de preuves suggérant que les brokers d'indices synthétiques faussent leurs algorithmes pour désavantager les investisseurs, mais en l'absence d'un marché réel sur lequel baser les prix, la possibilité de manipuler les prix simulés est sans doute présente.
Basés sur les actifs
Les indices synthétiques basés sur des actifs sont généralement négociés par l'intermédiaire de bourses et de brokers réglementés, qui offrent un niveau de sécurité et de transparence plus élevé.
Par exemple, les meilleurs brokers d'indices synthétiques sont réglementés par la FCA, la SEC, l'ASIC ou la CySEC. Cette surveillance réglementaire offre aux traders un certain niveau de protection contre la fraude, la manipulation du marché et d'autres formes d'inconduite.
Toutefois, cela ne signifie pas que les investissements dans des indices synthétiques basés sur des actifs sont sûrs. Le 5 février 2018, les contrats à terme VIX sont passés de leur niveau d'ouverture de 16 à plus de 30 dans l'après-midi. Cela a provoqué la chute de deux indices synthétiques qui proposaient un tracker inverse VIX de plus de 95 % chacun, anéantissant les fonds des traders.
En raison de la nature des indices synthétiques, de telles pertes sont souvent difficiles à inverser.
Heures de trading
Simulé
L'un des avantages uniques des brokers disposant d'indices synthétiques est la possibilité de trader un marché à la liquidité infinie qui fonctionne 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7.
Hormis les opérations de maintenance programmées et les temps d'arrêt de la plateforme, les algorithmes des indices synthétiques simulés fonctionnent en permanence, donnant aux traders du monde entier une chance égale de faire du trading.
Basés sur les actifs
Les heures de fonctionnement des indices synthétiques basés sur les actifs suivent généralement les heures de trading des actifs sous-jacents qui composent l'indice.
Les heures d'ouverture les plus longues se trouvent souvent chez les brokers forex proposant des indices synthétiques ou chez les brokers de contrats à terme, avec des possibilités de trading jusqu'à 11 heures par jour. Toutefois, même ces instruments de marché étendus ne sont généralement pas négociés le week-end.
Frais de trading
Les frais et commissions payés lors du trading d'indices synthétiques dépendent souvent du véhicule et du broker plutôt que du type d'indice. Il existe également d'autres types de frais à prendre en compte lors du choix des meilleurs courtiers pour les indices synthétiques, sur lesquels nous reviendrons plus loin.
Les traders peuvent opter pour des brokers à commissions faibles ou nulles pour trader les ETF et il n'y a pas de frais de commission lors de la spéculation avec la plupart des brokers d'options binaires. Les frais les plus élevés seront appliqués lors du trading par l'intermédiaire de brokers forex avec des indices synthétiques CFD, ainsi que des contrats à terme et des options.
Les meilleurs brokers pour le trading de CFD sur indices
Comparaison des brokers proposant des indices synthétiques
La liste des brokers d'indices synthétiques est considérable. Pour vous aider à trouver le broker qui offre les meilleures conditions de trading des indices synthétiques, recherchez les qualités suivantes :
Véhicules de trading
La première étape dans le choix d'une plateforme de trading consiste à déterminer le type d'indice synthétique disponible.
Les brokers d'options binaires et de forex peuvent parfois prendre en charge à la fois les indices synthétiques basés sur des actifs et les indices synthétiques simulés.
Toutefois, les brokers traditionnels d'actions, de contrats à terme et d'options sont généralement réticents à l'égard des indices synthétiques simulés, qui sont moins transparents.
Marchés et personnalisation
L'élément suivant à comparer est le broker qui propose les marchés d'indices synthétiques que vous préférez.
Lors du trading d'indices synthétiques simulés, les meilleurs brokers proposent une gamme de produits différents mis en place avec divers algorithmes simulant différentes conditions de marché.
Pour les indices synthétiques basés sur des actifs, cela peut signifier trouver des brokers qui prennent en charge des produits provenant d'une gamme de marchés financiers, tels que les actions et le forex.
Frais et paiements
Les indices synthétiques simulés sont souvent négociés sous forme d'options binaires ou de "multiplicateurs", bien que certains brokers forex autorisent le trading de CFD avec des indices synthétiques simulés.
Avec les options binaires, il n'y a pas de frais de trading, les profits étant dictés par les paiements. Si les investisseurs doivent rechercher les rémunérations les plus compétitives, ils ne doivent pas se laisser séduire par un courtier suspect uniquement en raison des rémunérations élevées qu'il propose.
Les profits des CFD sont similaires d'un broker à l'autre. Les spreads et les frais tels que les commissions et les frais de swap font la différence entre les sociétés de trading.
Avec les indices synthétiques basés sur des actifs, les gains dépendent souvent du produit de trading, qui est largement indépendant d'un broker spécifique. Cependant, les frais et les commissions peuvent influencer de manière significative le montant des bénéfices réalisés par un trader performant.
Recherchez des spreads et des commissions peu élevés pour le trading des CFD, et des commissions faibles ou nulles pour le trading des ETF et des contrats à terme. Cela dit, certains courtiers proposant des indices synthétiques peuvent attirer les investisseurs avec des frais de trading peu élevés et ajouter des frais de compte ou de dépôt ; il convient donc de faire preuve de diligence raisonnable avant de s'inscrire.
Réglementation et sécurité
La sécurité des fonds et des informations personnelles sensibles est essentielle lors du trading de tout produit.
Pour mettre toutes les chances de votre côté, privilégiez les brokers réglementés par des organismes réputés tels que la CFTC américaine ou la FCA britannique.
Les meilleurs brokers pour les indices synthétiques proposeront également des mesures supplémentaires, telles que l'authentification à deux facteurs (2FA) et des programmes d'assurance des fonds.
Plates-formes de trading
Choisir des brokers d'indices synthétiques qui supportent des plateformes stables, fiables et conviviales est un must. Certains brokers d'indices synthétiques utilisent des solutions propriétaires, faites donc usage d'un compte de démonstration pour essayer ces terminaux avant d'engager de l'argent.
Vous pouvez également opter pour une plateforme populaire et bien supportée telle que MetaTrader 4 (MT4) ou MetaTrader 5 (MT5). Ces plateformes offrent des avantages tels que des indicateurs personnalisables et des outils de trading automatisés.
Paiements
Choisissez des brokers avec des indices synthétiques qui offrent des options de dépôt à faible coût et à grande vitesse. Dans l'idéal, ces solutions proposeront des choix assortis d'une certaine protection, tels que PayPal ou les cartes de crédit. En outre, la prise en charge native de votre devise locale vous permettra d'éviter les frais de conversion.
Dans l'espace des CFD et des options binaires, il existe également quelques brokers d'indices synthétiques avec des systèmes de bonus. Mais si les bonus de dépôt peuvent être attrayants, assurez-vous de bien comprendre les conditions de retrait avant d'opter pour l'un d'entre eux.
Le mot de la fin sur les brokers sur indices synthétiques
Lorsque l'on compare les brokers proposant des indices synthétiques, il convient de garder à l'esprit plusieurs considérations. Tout d'abord, les traders devraient privilégier les brokers d'indices synthétiques surveillés par des régulateurs réputés. D'autres considérations incluent la disponibilité du marché, le support de la plateforme de trading, les méthodes de paiement acceptées et les frais.
FAQ - indices synthétiques
Que sont les indices synthétiques ?
Les indices synthétiques sont des produits de trading qui tirent généralement leur valeur de générateurs de nombres aléatoires et d'algorithmes complexes. Ils sont conçus pour refléter des mouvements de marché réalistes. Les indices synthétiques peuvent souvent être négociés 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7 chez les meilleurs brokers.
Quel broker propose des indices synthétiques ?
Divers brokers en ligne proposent le trading d'indices synthétiques. Deriv et Spectre-ai comptent parmi les meilleurs brokers qui négocient des indices synthétiques.
Que sont les indices synthétiques sur le Forex ?
Les indices synthétiques sur le marché des changes peuvent se référer soit au trading CFD d'indices synthétiques, soit au sous-type spécifique d'indices synthétiques qui suivent les devises.
Puis-je trader les indices synthétiques sur MT4 et MT5 ?
Oui, certains brokers comme Pepperstone proposant des indices synthétiques offrent le trading sur MetaTrader 4 (MT4) et MetaTrader 5 (MT5).
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