Il est essentiel de penser à la bonne façon de faire du trading sur le marché des changes, mais on n'en parle pas assez. Pourquoi apprendre les choses à la dure quand on peut commencer par une prise de conscience des problèmes clés ?
Entrer dans le bon état d'esprit pour le trading est un sujet assez ennuyeux comparé aux choses vraiment passionnantes comme entrer dans vos graphiques, tirer réellement sur la gâchette de trading, ajuster vos stops loss et takes profits. Mais il est tout aussi important de se mettre dans le bon état d'esprit.
Il y a une tonne de traders expérimentés qui auraient aimé avoir quelqu'un pour les faire asseoir au début de leur carrière de trader et leur expliquer quelques-uns des principes fondamentaux qu'ils ont maintenant appris à la dure - par une expérience amère - mais qu'ils auraient pu commencer à connaître. La plupart des leçons que ce gourou du trading imaginé leur aurait enseignées concernent l'état d'esprit que vous développez en vous lançant dans le trading.
C'est l'une des choses que les gens ont le plus de mal à comprendre à un niveau qui a un impact réel sur leurs investissements.
Rappelez-vous la première fois que vous avez rencontré le trading. Pas la première fois que vous avez pensé à vous lancer dans le trading, mais la première fois que vous avez découvert le concept et l'utilisation de votre argent pour gagner plus d'argent. Si vous êtes comme la plupart des traders, cela vous est probablement arrivé quand vous étiez enfant et que vous avez entendu parler pour la première fois de ces gens qui passent des ordres d'achat et de vente par téléphone ou autre et qui suivent le cours d'une valeur ou d'autres graphiques en ligne avec des hauts et des bas insensés. Il y a de fortes chances que vous ayez vu cela au cinéma ou à la télévision et la série ou le film dans lequel vous avez vu cela pour la première fois dépend en quelque sorte de votre âge et de la génération à laquelle vous appartenez. Pour une certaine cohorte (lisez : plus âgée) de traders, il s'agissait des films des années 80 et 90 sur les agents de change, comme Wall Street ou Other People's Money. Le fait est que cette époque des émissions de télévision et des films a vraiment inspiré toute une génération de traders à penser qu'ils pouvaient entrer dans les marchés boursiers et gagner beaucoup d'argent du jour au lendemain. Cette génération a dû apprendre à ses dépens que le succès du jour au lendemain prend des années à se concrétiser.
En d'autres termes, elle a dû apprendre et comprendre que le trading (qu'il s'agisse de matières premières, d'actions, de devises ou autre) est bien plus qu'une véritable carrière professionnelle. Une carrière qui exige un travail acharné, de l'expérience, de l'apprentissage et un engagement à maîtriser. Bien sûr, il y a ici et là quelques cas particuliers qui ont eu de la chance et ont gagné de gros montants d'argent sans trop d'efforts dès le début. Mais vous devez vous rappeler qu'à l'autre bout de la courbe en cloche, il y a toute une série d'autres personnes aberrantes qui ont été immédiatement éliminées. Pour tous ceux qui se trouvent au milieu de cette courbe, il n'y a pas d'autre solution que d'apprendre les tenants et aboutissants du métier - de la même manière que vous apprendriez n'importe quel autre métier ou profession.
Il est important de se concentrer sur la réalisation de bons trades. Mais, en fin de compte, qu'est-ce qu'un bon trade ? De nombreux traders auront leur propre définition, mais certains éléments sont indéniables. L'un d'eux est qu'un bon trade peut parfois être une transaction qui fait perdre de l'argent. Quoi ? Répétez cela ! Oui, c'est vrai, un bon trade n'est pas toujours une transaction gagnante.
Un bon trade est celui que vous avez conclu après avoir fait tous vos devoirs. Vous avez développé un système d'indicateurs et de critères techniques ; vous avez déterminé comment gérer votre mise dans une paire de devises donnée en fonction de facteurs tels que la volatilité et le risque ; vous avez calculé des stops raisonnables pour vous retirer de la transaction au cas où les choses tourneraient mal ; vous êtes resté dans la transaction en suivant le plan et le système que vous avez conçus pour maximiser vos gains. En bref, un bon trade est effectué conformément à un système complet et rigoureux de votre propre conception, qui a été testé et ajusté afin de maximiser les gains et de minimiser les pertes.
Parfois, le fait de ne pas faire de trading est un élément important pour faire un bon trade. Il n'y a pas de règle qui dit que vous devez faire du trading et rester en dehors d'un trade qui vous aurait fait perdre de l'argent est l'un des meilleurs moyens d'éviter les pertes. Si vous vous abstenez sciemment et consciemment de faire des transactions parce que les outils et les indicateurs que vous avez intégrés dans votre système vous disent de ne pas le faire, vous faites preuve du type de patience qui est important pour faire de bonnes transactions. Un trader amateur ou débutant sera tenté d'effectuer des trades par ennui ou parce qu'il craint de ne pas avoir fait de transactions depuis un certain temps. Il n'attend pas patiemment que toutes les conditions soient réunies et que tous ses critères soient remplis.
Par conséquent, une bon trade qui perd de l'argent vous fera également sortir de la position en temps utile, ce qui réduira cette perte au minimum. Une mauvaise opération qui fait perdre de l'argent vous fera perdre plus que prévu ou plus que ce que vous aviez prévu à l'avance. Tous les traders se lancent dans chaque transaction en pensant qu'ils en sortiront gagnants. En fait, la plupart des traders amateurs ont plus de trades gagnants que de perdants, mais ils perdent quand même de l'argent sur le long terme. Ils ne parviennent pas à couper les pertes rapidement et à laisser courir les gains plus longtemps. En d'autres termes, ils prennent plus facilement des risques sur les pertes latentes que sur les gains latents. Comme il n'y a aucun moyen de savoir à l'avance lesquels de vos trades seront gagnants, vous devez les inscrire avec le même ensemble de plans d'urgence en place pour réduire vos pertes si les choses tournent mal et conserver la position au point approprié qui maximisera vos profits. C'est le concept de base de la gestion des risques. La façon dont vous effectuez vos transactions doit être organisée à l'avance pour tenir compte d'un changement inattendu du marché.
Le fait d'être prêt à couper les pertes quand les choses ne vont pas dans votre sens est une approche bien planifiée qui permet aux trades gagnants de se développer pour profiter pleinement des gains disponibles. Pour comprendre cela, il faut se dire qu'en fin de compte, la façon dont vous entrez dans un trade n'a pas d'importance. Les critères qui vous amènent à entrer dans un trade ne sont pas l'élément clé pour gagner de l'argent grâce au trading. Ce qui vous fait gagner de l'argent, c'est la gestion du risque, c'est-à-dire le fait de rester dans un trade assez longtemps pour en récolter les fruits et de s'en retirer rapidement s'il n'est pas performant. Si vous pouvez concevoir et développer un système qui vous permet de le faire de manière fiable, vous pourrez gagner de l'argent même si votre ratio bénéfice/perte est de 50-50 ou moins.
Les pips sont aux traders forex ce que les dollars et les cents sont aux traders d'actions. En ce qui concerne les actions et les matières premières, vous cherchez à tirer profit de vos transactions en dollars et en cents - si vous achetez une action quand elle vaut 4,30 dollars et la vendez quand elle vaut 4,70 dollars, vous gagnez quarante cents. Dans les opérations de change, vous cherchez à faire des pips. Les pips sont le plus petit montant d'une devise qui peut être échangé. Un pips est un centième de un pour cent - le plus petit montant par lequel la différence de valeur entre deux devises peut changer.
Se concentrer sur les pips est une façon de ne pas se focaliser sur l'argent que vous gagnez (ou perdez) sur une transaction donnée. Mais pourquoi le feriez-vous ? Eh bien, une partie de la réponse est que cela vous aide pour vous concentrer sur la réalisation de bons trades. Si vous vous concentrez trop sur l'argent, vous risquez d'entraver vos transactions. Tout d'abord, cela vous empêche de juger quels sont les bons ordres. De plus, en vous concentrant trop sur l'argent, vous introduisez un élément émotionnel totalement inutile dans vos transactions. Sans le vouloir consciemment, vous commencerez à réfléchir à la signification de cet argent dans le monde réel - qu'il s'agisse des factures que vous pouvez payer ou des choses que vous pouvez acheter - et soudain, mais imperceptiblement, vous ressentirez une réaction émotionnelle à la transaction que vous prévoyez. Si vous pouviez supprimer complètement l'argent de l'équation et vous concentrer plutôt sur le succès de chaque trade à un niveau abstrait, votre trading s'améliorerait automatiquement. C'est pourquoi le fait de se concentrer sur les pips vous permet de ne pas penser à l'argent que vous avez investi.
Tout comme un bon trade peut perdre de l'argent, un mauvais peut en gagner... Généralement tout à fait par accident. Un mauvais trade est celui que vous avez conclu sur la base d'un sentiment, avec le sentiment qu'il se réaliserait comme vous l'espérez. En général, si vous faites un mauvais trade, vous ne disposez même pas d'un système bien conçu pour gérer votre trading ou, si vous en avez un, vous ne vous y tenez pas en raison d'une réaction émotionnelle que vous ressentez. Une multitude de facteurs font qu'une transaction est mauvaise, mais ils comprennent le fait de ne pas tenir compte du risque, de mal évaluer votre mise en fonction de la façon dont vous pensez que cette transaction va se dérouler, de placer des ordres stop ou des ordres de prise de bénéfices basés sur la peur ou l'adrénaline, ou même de ne pas placer d'ordre stop du tout parce que vous avez l'intuition que le drawdown maximum ne sera pas atteint.
En fait, c'est très simple. Les traders qui perdent de l'argent à long terme sont ceux qui n'ont pas de système en place pour gérer leurs transactions ou qui ne s'en tiennent pas à leur système s'ils en ont un. Parce que vous savez ce qui va se passer de temps en temps ? Vous allez subir une série de pertes et c'est à ce moment-là que vous risquez vraiment de réagir émotionnellement et d'outrepasser le système que vous avez mis en place pour vous en empêcher. Supposons par exemple que vous ayez perdu cinq fois de suite. C'est à ce moment-là que vous commencez à tout remettre en question. Votre système est-il défaillant ? Vous y tenez-vous trop rigoureusement ? Voici une réaction courante.
Beaucoup de traders vont regarder leur sixième transaction après une série de cinq perdants et commencer à repenser la taille de leur position. Certains perdent confiance et réduisent la taille de leur position parce qu'ils craignent de subir une nouvelle perte. D'autres tenteront d'utiliser cette sixième transaction pour regagner leurs pertes et augmenteront la taille de leur position pour compenser. Ces deux réactions sont des erreurs. Vous laissez vos émotions l'emporter sur ce qui est par ailleurs - si vous l'avez fait correctement - un système fiable et robuste qui a été testé en examinant les mouvements historiques du marché et en étant passé par un compte de démonstration.
Une autre réaction émotionnelle courante est lorsque vous êtes dans une transaction et que vous voyez le prix aller dans la direction opposée. Vous regardez le cours évoluer et vous pouvez le voir approcher de votre stop-loss. De nombreux traders inexpérimentés - en particulier ceux qui arrivent sur le marché après une série de pertes où le prix a touché le stop avant de se redresser - seront tentés de paniquer et d'annuler leur ordre stop dans l'espoir de rester dans le marché jusqu'à ce qu'il revienne dans la bonne direction. Assis ici, lisant calmement ceci, vous pouvez immédiatement voir le problème - le prix ne se rétablit pas et vos pertes deviennent incontrôlables. C'est avoir la présence d'esprit de voir cela se produire dans le feu de l'action et exercer suffisamment de maîtrise de soi pour s'en tenir à son plan de trading.
Enfin, les traders qui ont cessé d'écouter leur système (si tant est qu'ils en aient un) et qui laissent leurs émotions régir leurs transactions commettent également cette erreur. Parfois, lorsque vous vous engagez dans un bon trade et que le prix suit votre chemin, vous perdez le fil de vos graphiques et indicateurs et vous commencez à regarder l'argent. C'est probablement ce qui est arrivé à la plupart d'entre nous au début de notre carrière. Vous vous perdez dans l'excitation et vous commencez à faire des calculs rapides dans votre tête qui donnent quelque chose comme ça : "Oh mec, je n'arrive pas à y croire, je viens de gagner 500 dollars ! Je peux mettre ce paiement sur ma voiture/payer ces factures/acheter cette chose que j'avais en vue".
En d'autres termes, vous vous concentrez trop sur l'argent et vous vous retirez du trade. Ce n'est que plus tard, lorsque vous regardez l'évolution des prix, que vous vous rendez compte que vous auriez pu rester plus longtemps et augmenter encore vos profits. Ce genre de moment émotionnel où l'on se retire trop tôt d'une transaction est littéralement à l'opposé de ce que l'on devrait faire. Vous devez stimuler vos transactions en vous basant sur une évaluation rationnelle de ce que vous dit votre système. Si vos indicateurs vous indiquent que le mouvement des prix a encore des limites, restez dans le coup et ajustez vos stops en conséquence. Ne sortez que lorsque votre système vous le demande.
Un autre élément important pour se mettre dans le bon état d'esprit est le maintien de la perspective. C'est une tâche difficile, surtout au début de votre carrière de trader. Parce que c'est quelque chose qui vient généralement avec l'expérience, il est difficile de l'expliquer aux traders débutants. Cela dit, cela vaut la peine d'en parler, car le fait d'en être conscient va vous aider à y arriver plus rapidement.
Le fait est que chaque trader passe par un processus où son état d'esprit dépend de son dernier jour de trading. Si cette journée s'est bien passée, vous vous sentez bien. Mais si elle ne s'est pas bien passée, votre état d'esprit en souffre et vous commencez à perdre espoir. Parfois, après quelques jours de pertes, même si elles sont mineures, vous pouvez entamer un week-end en vous sentant vraiment déprimé. Cela pose quelques problèmes. Le premier est que c'est carrément épuisant. Vous vous sentez émotionnellement épuisé et cela peut avoir des répercussions sur votre vie en dehors du trading. Et voilà le problème : ce n'est pas du tout l'intérêt du trading. Si le trading sur le marché des changes a cet effet sur vous, s'il vous déprime ou même vous fait vous sentir déprimé, vous n'y prenez plus plaisir et vous commencez à le considérer comme une corvée ou un fardeau.
L'autre problème est que ces sautes d'humeur peuvent affecter votre trading. Vous devenez un trader qui commence à dépendre du degré de confiance qu'il ressent à ce moment précis. Et plus cela se produit, plus il devient difficile de s'accrocher au système de trading, et moins vous vous accrochez à votre système, plus vous vous exposez à de mauvais trades. Si vous vous retrouvez à faire de mauvaises affaires, vous allez très vite perdre de l'argent. C'est une spirale cruelle dans laquelle vous pouvez tomber si votre humeur devient dépendante de la façon dont se déroulent vos transactions. C'est pourquoi il est important de garder un peu de distance et de perspective.
Une façon de vous aider à garder du recul est d'introduire une certaine régularité dans votre trading. Si vous vous retrouvez à faire du trading trop souvent, à vous connecter dès l'ouverture des marchés et à effectuer régulièrement des transactions dès que cela est possible, c'est probablement que vous en faites de trop (overtrading). Bien sûr, chacun a son propre rythme de trading et vous devez trouver votre propre rythme. Mais attention de ne pas faire du trading trop souvent, par ennui ou parce que vous poursuivez un objectif ou un but de profit irréaliste.
Bien sûr, il est important de se fixer des objectifs, mais les gens commencent à leur accorder trop d'importance. Ils commencent à se demander s'ils ont atteint leur objectif la semaine dernière ou le mois dernier. Mais ils oublient que tout le monde a une mauvaise semaine ou un mauvais mois ici et là. Même la plupart des traders qui réussissent ont un ou deux mois où ils perdent globalement. Non pas qu'ils n'atteignent pas leurs objectifs, mais ils perdent globalement au cours de ce mois. Et pourtant, quand on regarde leur bilan pour l'année, ils font de gros bénéfices.
Ces traders sont ceux qui ont réussi à freiner leur activité par ennui ou par désespoir, ils ont réussi à se concentrer sur leur système et - qu'ils gagnent ou qu'ils perdent - ils font de bonnes affaires encore et encore. Si vous y parvenez, avec le temps, vous arriverez à un point où vous ne compterez plus sur une bonne journée de trading pour être de bonne humeur, car vous aurez réalisé que vos transactions d'aujourd'hui n'affectent pas votre score pour le mois ou pour l'année. Une fois que vous savez que votre prochain trade ou même les trades de la semaine n'affecteront pas vos performances sur le long terme, vous pouvez prendre une certaine distance émotionnelle entre le trade que vous entamez ou celui que vous venez de quitter et votre sentiment à l'égard de vous-même et de votre transaction. En fin de compte, cette distance et cette perspective seront également bénéfiques pour votre trading, et probablement pour vos résultats.
Comprendre les chiffres qui sous-tendent votre trading est probablement la chose la plus importante dans le trading du forex ou tout autre type de trading. Si vous ne comprenez pas les chiffres qui sous-tendent vos opérations, vous ne faites pas du trading, vous jouez. Et non seulement vous jouez, mais vous jouez aussi sans connaître les cotes.
Pour comprendre les chiffres, il faut avoir une bonne idée du ratio gain/perte que vous pouvez attendre du système que vous avez développé. Bien sûr, le marché étant ce qu'il est, vous ne le saurez jamais complètement, mais avec backtesting robuste, vous devriez avoir une bonne vue d'ensemble de ce à quoi vous pouvez vous attendre.
En plus d'avoir une estimation de votre potentiel de gain/perte calculée à l'avance, vous devriez également avoir effectué une évaluation du ratio risque/récompense. Cela signifie que vous devez avoir calculé combien vous êtes prêt à risquer pour un bénéfice donné, en tenant compte de facteurs tels que la taille de votre portefeuille. Vous pouvez également tenir compte de facteurs tels que votre facteur de profit (combien vous gagnez par rapport à combien vous perdez) ou le ratio de Sharpe.
Avant de commencer le trading avec un compte réel, vous pouvez faire tourner votre système à l'aide d'un simulateur et obtenir tous ces chiffres. Tant que votre système ne produira pas de manière fiable des chiffres positifs, vous ne serez pas un trader prospère ou gagnant. Si vous utilisez un système qui ne produit pas de chiffres positifs dans le monde réel, il n'y a pas d'autre moyen de le mettre en pratique que de perdre de l'argent. C'est un fait.
Une fois que vous aurez modifié votre système au point qu'il produise des chiffres positifs dans les simulateurs et les comptes de démonstration, vous serez prêt à le mettre en pratique dans le monde réel. Mais ce n'est pas là que s'arrête la courbe d'apprentissage, c'est là que commence le véritable apprentissage.
En un sens, être trader, c'est être toujours honnête sur ses erreurs passées afin de pouvoir continuer à en tirer les leçons. De la même manière, il est important de développer et de concevoir un système qui produise des résultats positifs de manière fiable et de tester ce système de manière approfondie avant de le laisser se perdre dans le monde réel, vous voudrez également revenir en arrière et réanalyser et réévaluer ce système afin de pouvoir continuer à l'améliorer. Si vous pouvez continuer à vous adapter et à évoluer, vous pourrez améliorer sans cesse vos compétences en tant que trader et aller de succès en succès. Comme pour tout ce qui concerne le trading sur le marché des changes, c'est beaucoup plus facile à dire qu'à faire. Cela demande du travail, de l'organisation et un investissement de votre temps, mais les récompenses peuvent être belles.
Vous n'apprendrez jamais de vos erreurs si vous ne savez pas quelles ont été vos erreurs. La première étape consiste donc à prendre l'habitude de tenir un journal de trading. Ce journal ne doit pas être trop compliqué, il suffit de consigner vos trades et d'indiquer brièvement les raisons qui vous ont poussé à vous lancer dans chaque transaction. De nos jours, les gens ne se donnent pas la peine de faire cela, car les plateformes de trading que tout le monde utilise de nos jours tiennent un registre de chaque transaction. Et, pour être sûr, c'est un bon point de départ. Cependant, vous constaterez que vous vous retournez sur une transaction que vous avez effectuée au début de l'année dernière et que votre système a changé entre-temps. Il y a de fortes chances que vous ne puissiez pas vous souvenir des critères qui vous ont conduit à cette transaction. C'est pourquoi le fait de garder une note pour chaque trade est un outil vraiment précieux. Cela vous aidera également à éviter les échanges émotionnels, car vous aurez plus de mal à les justifier auprès de vous-même et de votre journal de trading.
Si vous êtes en mesure de tenir un journal régulièrement sur une période donnée - disons les six premiers mois - vous pourrez en constater les avantages dès que vous vous pencherez sur cette période. Même après seulement six mois de trading, vous serez en mesure de regarder vos performances passées et de repérer une multitude d'erreurs dont vous pourrez tirer des leçons et que vous pourrez éliminer. Mais plus que cela, vous serez en mesure de voir les tendances dans le moment et la manière dont vous effectuez vos transactions. Vous pourriez vous surprendre et constater que vous négociez plus rapidement après une série de transactions perdues ou que vous êtes plus concentré et plus performant en début de semaine, par opposition à la fin de la semaine où vous êtes plus négligent.
Il existe probablement un grand nombre de moyens de tenir un journal ou de suivre vos transactions : certains ont des feuilles de calcul compliquées avec des graphiques et des ratios, d'autres tiennent un journal physique qu'ils rédigent à la main. Mais la clé du succès pour suivre vos transactions et pouvoir évaluer vos résultats n'est pas la façon dont vous tenez votre journal ou dont vous organisez vos dossiers. La clé, c'est d'être honnête avec votre futur moi. Si vous avez tendance à déformer la vérité (même par omission) lorsque vous tenez vos registres, vous ne pourrez pas tirer les leçons de vos erreurs aussi efficacement. Et c'est assez facile à faire, surtout après une très grosse opération perdante ou une série d'opérations perdantes, lorsque la tentation est de dire que vous êtes resté fidèle à votre système et que ce sont les caprices du marché qui ont fait que vos trades n'ont pas abouti. Mais, si vous êtes honnête, cela peut révéler que vous avez effectué des transactions de manière irréfléchie ou que vous avez surdimensionné un enjeu dans l'espoir de compenser les erreurs passées. À l'avenir, lorsque vous vous pencherez sur cette question, l'expérience d'apprentissage sera plus précieuse que tout gain que vous auriez pu tirer de cette opération irréfléchie.
Si vous voulez que votre système de trading soit en constante évolution et amélioration, une façon d'y parvenir est de procéder à des tests permanents. Tous les traders expérimentés parleront de tests jusqu'à ce qu'ils aient le cafard, mais, lorsque vous débutez, vous avez tendance à entendre et à comprendre que vous devez tester tous les composants de votre système et votre système comme un tout qui fonctionne. Et bien sûr, c'est ce qu'il faut faire. Mais les traders qui réussissent sur le marché testeront constamment quelque chose. Qu'il s'agisse d'un nouvel indicateur qu'ils ont découvert ou d'une variation légèrement différente de leur système actuel. Ou parfois une approche radicalement différente qu'ils utilisent juste pour faire un tour dans leur compte de démonstration afin de le démonter et de voir comment il fonctionne.
Vous pouvez vous considérer comme un trader à temps partiel, un spécialiste de la R&D à temps partiel. En effet, pendant que vous effectuez des transactions avec votre système dans le monde réel, vous pouvez également bricoler une foule d'outils ou d'autres systèmes dans des comptes de démonstration et des simulateurs de trading. De cette façon, les centres d'apprentissage de votre cerveau continueront de fonctionner et vous éviterez de vous enliser dans une ornière. Mais aussi, cela vous permettra de maintenir votre système de trading à jour et de toujours trouver de nouvelles façons de faire toujours mieux.
Les meilleurs et les plus performants des traders sont contrôlés, calmes sous la pression, disciplinés, cohérents et rigoureux. Très peu de personnes parviennent à être tout cela naturellement, alors qu'elles rêvent encore d'une carrière dans le trading de devises. Pour le reste d'entre nous, il faut du temps, de l'assiduité, du travail et un cycle apparemment sans fin d'apprentissage des erreurs passées et de création de nouvelles erreurs pour en tirer des leçons. Mais si vous savez et comprenez cela, vous pouvez aussi faire quelques choses relativement simples pour vous faciliter la vie. Ou, mieux encore, vous permettre de faire les choses difficiles qui sont indispensables si vous voulez que le trading du forex fonctionne pour vous. Car, en fin de compte, votre seul véritable travail en tant que trader est de transformer le trading en quelque chose qui vous rende la vie meilleure.