Choisir un broker Forex
Nous avons couvert une variété d'aspects qui composent le marché du Forex. Vous vous intéressez certainement à la manière de démarrer vos activités dans le domaine du trading international des devises et de tirer profit de l'achat et de la vente de différentes devises, ou de réaliser de bons profits sur les différentiels de taux d'intérêt.
Bien sûr, c'est pour cela que nous sommes ici. Toutefois, l'un des aspects les plus importants des opérations de change est le choix du meilleur broker de devises pour effectuer vos transactions. Nous allons consacrer beaucoup d'attention à cet aspect afin que votre choix soit le bon.
Qu'est-ce qu'un broker de devises et comment existe-t-il ?
Nous savons déjà, profondément ou superficiellement, qu'il existe des courtiers sur le marché boursier, dans le trading des matières premières et dans tout ce qui implique l'achat de matières premières.
Depuis les rencontres des premiers investisseurs sous un arbre à Wall Street jusqu'à aujourd'hui, les courtiers dédiés au trading de différents actifs financiers ont toujours existé. Mais un broker forex est un produit récent et authentique des progrès des télécommunications et de la naissance d'Internet.
C'est vrai, avec cet essor des communications en ligne, sont apparus les brokers forex en ligne, qui ont permis à des milliers de personnes de se lancer plus facilement dans le trading sur le marché des changes.
Choisir le bon broker forex
Au début des années 1990, l'accès des particuliers aux opérations de change était presque impossible. Seuls les grands investisseurs capables d'absorber les coûts énormes liés au trading Forex y avaient accès. D'autre part, l'État a imposé de nombreuses restrictions aux opérations massives dans ce type d'actifs.
Finalement, le gouvernement a progressivement abandonné les restrictions sur les opérations de change par le biais de différents instruments. Ceci, ainsi que la facilité d'accès à Internet, nous a permis d'ouvrir très facilement un compte auprès d'un courtier en devises.
Cependant, cette facilité à engager un broker forex, à accéder à un compte et à commencer à négocier sur le marché des devises a entraîné certains inconvénients. Des brokers ont commencé à apparaître un peu partout.
Cette prolifération de brokers forex pose le problème du choix des bons et des mauvais brokers. Comment choisir le bon broker ?
Broker Forex : Différents types à choisir
Vous êtes impatient de devenir un trader sur le marché Forex, mais pour cela vous devez franchir une première étape très importante : choisir le courtier en devises qui sera chargé de placer vos transactions sur le marché. Nous avons souligné qu'avec la possibilité de négocier en ligne, il existe un choix énorme de brokers Forex. Voici donc les différents types que vous trouverez, en fonction de leur façon d'opérer sur le marché des devises. Pour faciliter la compréhension, il existe deux principaux types de brokers forex : Dealing Desk (DD) et No Dealing Desk (NDD).
Broker Dealing Desk
Ce type de broker est appelé ainsi car il dispose de son propre "Dealing Desk". Le broker forex Dealing Desk n'a qu'une seule subdivision, le Market Maker, c'est pourquoi vous pouvez trouver l'une ou l'autre des deux dénominations.
Qu'est-ce qu'un teneur de marché (Market Maker) ?
Ils sont appelés teneurs de marché car toutes les transactions de leurs clients ne sortent pas sur le marché du Forex. Disons que cela se fait en interne. Un broker Forex Market Maker, lorsqu'il reçoit une position d'un trader qui négocie avec lui, cherche un trader dans sa propre clientèle qui prendra une position opposée. En d'autres termes, un teneur de marché effectue des opérations d'achat et de vente, toujours au sein de sa propre plateforme. Parfois, c'est le broker lui-même qui fait office de contrepartie.
De cette façon, un broker forex Market Maker crée un marché interne pour ses clients. Ce type de broker se trouve des deux côtés du comptoir, et bien que certains puissent prétendre qu'il y a un conflit d'intérêts, ce n'est pas le cas, car le broker fera un profit sur le spread qu'il reçoit, que son client gagne ou perde sur la position.
Avantages
Ce type de broker forex offre à ses clients - les traders - une disponibilité maximale des transactions demandées, et ce, rapidement et sans variation de prix. Les prix sont généralement moins volatils.
Ils ont un fort effet de levier et ont même de faibles exigences de dépôt minimum. Vous pouvez commencer à négocier avec un teneur de marché avec un petit capital. Ils constituent souvent une bonne option pour les traders qui débutent.
Inconvénients
Elle nécessite, de la part du trader, une analyse approfondie du sérieux du broker forex. Il est donc recommandé d'opérer avec un organisme réglementé et, en cas de problème, vous pouvez faire appel aux organismes de réglementation.
Les teneurs de marché n'autorisent pas certains types de stratégies comme le scalping - ouverture et fermeture de positions à très court terme - qui sont généralement bénéfiques pour les traders.
Un mythe a été créé autour des brokers Market Maker, selon lequel ils manipulent et commettent des malversations au sein du marché interne qu'ils créent. Cependant, la plupart des pertes des traders sont dues à de mauvais choix dans leurs stratégies d'investissement.
Broker No Dealing Desk
Nous faisons référence aux brokers qui n'ont pas de dealing desk, c'est-à-dire qu'ils n'ont pas de marché interne, mais envoient les transactions directement sur le marché du Forex. Dans ce type de broker, nous pouvons distinguer deux types de courtiers : le broker STP et le broker ECN.
Broker STP
L'acronyme STP signifie Straight Trough Processing. Ce type de courtier envoie les positions demandées par leurs clients, les traders, directement à leurs fournisseurs de liquidités. Ces fournisseurs sont généralement de grandes institutions financières telles que JP Morgan, Citibank, Goldman Sachs, etc.
Les opérations effectuées par les brokers forex STP et les ordres sont exécutés électroniquement, directement, et il n'y a aucune intervention manuelle.
Les spreads entre le cours acheteur et le cours vendeur sont variables, car les traders reçoivent le prix du marché le plus approprié dans chaque devise au moment de la transaction.
Les brokers STP réalisent leurs profits en augmentant légèrement les spreads qui ont été offerts par les fournisseurs de liquidités.
Broker ECN
ECN est l'acronyme de Electronic Communication Network brokers et ils fonctionnent à peu près de la même manière que les STP. La différence est que les ECN sont plus profondément interconnectés avec un plus grand nombre de participants, car ils permettent aux autres participants d'interagir avec leurs clients.
Avantages
Il est clair qu'avec ce type de broker forex, il n'y a pas de conflit d'intérêt à aucun moment du parcours d'un ordre.
Comme les spreads sont variables, ils sont généralement inférieurs aux spreads du Market Maker.
Comme ces plateformes sont entièrement en ligne, elles autorisent tous les types de stratégies, sans aucune restriction pour les traders.
Inconvénients
Ce type de broker est généralement réservé aux traders expérimentés - bien que formellement, il n'y ait pas de telle restriction. Ils ne fonctionnent généralement pas avec des micro-comptes et les dépôts minimums sont élevés.
Certains de ces brokers opèrent avec des spreads très bas offerts par les fournisseurs de liquidités et leur profit se situe dans les commissions de volume.
Jusqu'à présent, nous avons pu voir les types de courtiers en forex que l'on peut trouver. Nous allons maintenant les analyser plus en profondeur afin que ceux qui souhaitent commencer à trader le Forex puissent faire le meilleur choix.
Types de Brokers : Lequel Choisir ?
Nous avons évoqué les différents types de brokers forex. Tout cela est très clair, mais nous devons maintenant apporter quelques précisions, car lorsqu'il s'agit de choisir le plus approprié, certains doutes peuvent surgir.
Le choix d'un broker Forex n'est pas une procédure stricte, mais il est lié à certains facteurs que nous devons prendre en compte en fonction de la manière dont nous allons agir en tant que traders.
Dealing Desk ou No Dealing Desk, telle est la question
Compte tenu des caractéristiques des deux types de brokers, il n'existe pas de formule qui puisse unifier tous les traders lorsqu'il s'agit de choisir à qui faire confiance pour leurs opérations de change.
Les brokers Forex qui opèrent avec leur propre bureau de changes - Maker Market - opèrent généralement avec des spreads fixes et les dépôts initiaux ne sont généralement pas très élevés. Ces caractéristiques peuvent être très intéressantes pour les traders qui débutent sur le marché du Forex.
Pour les traders qui ont déjà une certaine expérience, les plateformes No Dealing Desk sont souvent très appropriées. Les ordres sont transmis au marché et permettent de mettre en œuvre diverses stratégies telles que le scalping, qui ne peut généralement pas être réalisé avec un broker Dealing Desk.
Dans le tableau suivant, nous présentons quelques différences importantes entre les différents types de brokers :
| Dealing Desk (Market Maker) | No Dealing Desk (STP) | No Dealing Desk (STP + ECN) |
|---|---|---|
| Spreads fixes | La plupart ont des spreads variables | Spreads variables ou commissions |
| Peut occuper le côté opposé de votre position. | Il agit comme un lien entre ses clients et les fournisseurs de liquidités. | Il agit comme un lien entre ses clients, les fournisseurs de liquidités et les autres parties prenantes |
| Fixation des prix sur son propre "Dealing Desk". | Les prix proviennent des fournisseurs de liquidités. | Les prix proviennent des fournisseurs de liquidités et des autres participants ECN. |
| Les ordres sont traités à la discrétion du broker | Les ordres sont traités automatiquement sans recotation. | Les ordres sont traités automatiquement sans recotation. |
Le broker Forex n'est pas votre ennemi
On a beaucoup écrit sur le manque de scrupules des brokers, mais il y a beaucoup de fantaisie. Il est également vrai qu'il existe des "moutons noirs" lorsque les brokers sont en surnombre, en raison de la facilité avec laquelle on peut désormais accéder au trading de forex en ligne.
Faisons l'exercice suivant, un broker forex a invariablement besoin de ses clients pour obtenir ses bénéfices, par conséquent, profiter des traders peut être un geste très dangereux qui finit par couler son prestige.
Le broker forex ne peut pas survivre sans ses clients, le trader ne peut pas négocier sans son brokers. Par conséquent, nous avons une relation de convenance que personne ne veut trahir.
Il a été dit que les brokers Dealing Desk peuvent manipuler les cotations, car les transactions sont effectuées sur un "marché interne" créé par eux-mêmes, les ordres ne sont pas transmis au marché et lorsque le broker ne trouve pas de contrepartie parmi ses propres clients, la position est reprise par lui-même.
Cela ne se produit pas dans la plupart des cas car, si cela se savait, cela pourrait avoir un effet dévastateur sur le broker et son "Dealing Desk". La preuve en est qu'aujourd'hui, la plupart des brokers sont des Dealing Desks, y compris les brokers les plus importants.
6 aspects clés pour choisir un broker Forex
Le choix d'un broker forex peut être très incertain pour les traders qui sont nouveaux sur le marché du forex. Ceci est indépendant du type de broker que vous voulez choisir et nous avons déjà vu leurs différences.
Lorsque l'on va acheter une maison, il ne suffit pas de son aspect extérieur, de son design, de sa décoration, etc. Bien sûr, nous voulons savoir si sa plomberie est en bon état, si ses fondations sont solides, si l'alimentation en gaz est adéquate, ce qui, à première vue, ne peut être observé. Voici quelques conseils sur ce qu'un trader doit prendre en compte lors du choix d'un broker forex.
Un broker de forex réglementé est essentiel
Cet aspect est profondément lié à la sécurité. N'oubliez pas qu'un trader va remettre des milliers d'euros à un broker pour qu'il agisse en son nom. Il ne suffit pas de lui faire confiance pour qu'il nous dise qu'il est un broker fiable.
À cette fin, il existe dans la plupart des pays des organismes gouvernementaux chargés de réglementer les activités des brokers. Un broker qui est soumis à une réglementation fait la différence avec un broker qui pourrait être un escroc.
Combien le broker forex va-t-il nous coûter ?
Pour bénéficier des services d'un broker forex, il faut payer des frais - c'est là tout l'intérêt de ces entreprises - et choisir un broker "bon marché" ne garantit pas toujours de bons services. Rappelons que, selon le type de broker, les formes de rémunération varient. Certains ont des spreads fixes, d'autres des spreads variables, d'autres encore une combinaison de spreads faibles et de commissions.
Notre choix doit être fondé sur le type d'opérations et de stratégies que nous voulons mener et sur un équilibre approprié entre la sécurité et les coûts de transaction.
Des méthodes de dépôt et de retrait claires
Un courtier ne doit offrir aucune sorte d'obstacle pour que le trader puisse disposer de ses fonds au moment où il le souhaite. Il est donc nécessaire de consulter les mécanismes dont dispose le trader pour compter sur les bénéfices qu'il obtient de ses opérations sur le marché des changes.
Une plateforme de trading conviviale
Étant donné que les opérations que le trader effectuera sur le Forex se feront par le biais de la plateforme de trading du broker, il est important que la plateforme soit conviviale et facile à comprendre.
Le trader va passer plusieurs heures devant la plateforme, il est essentiel qu'elle dispose d'un service d'information gratuit, qui met à la disposition du trader des graphiques et des outils faciles à utiliser.
N'oublions pas que nous devons disposer d'un "manuel de l'utilisateur" accessible rapidement afin que l'apprentissage de l'utilisation de la plate-forme ne prenne pas trop de temps.
Exécution correcte des ordres
Le broker a l'obligation d'exécuter ses ordres au meilleur prix disponible et sans surprise pour le trader.
Lorsque le trader clique pour prendre une position d'achat ou de vente, le broker doit exécuter l'ordre tel que soumis par le trader. A certaines occasions, il peut arriver qu'en raison de nouvelles, de changements soudains dans la politique monétaire, le Forex soit affecté et qu'une volatilité ou une illiquidité significative se produise.
Il est important pour le trader de disposer d'une connexion internet stable et rapide, sinon un retard dans le temps de réception de l'ordre par le broker forex peut signifier la perte de quelques pips, surtout si votre stratégie est le scalping.
Un service client efficace
Un broker peut être la personne la plus stimulante et la plus sympathique que vous rencontrez lorsqu'il est en train d'offrir ses services, mais cela sera-t-il toujours le cas pendant toute la durée de la relation ?
Un bon service client signifie qu'en cas de problème, nous pouvons nous tourner vers notre broker sans délai et avec un bon système de communication.
Grâce à ces simples conseils, les traders qui débutent seront en mesure d'examiner minutieusement les différents brokers et de choisir celui qui leur convient le mieux.
Comment éviter les arnaques
Il est évident que nous ne vivons pas au paradis. Dans le monde, il y a des gens qui ont de bonnes habitudes et des gens sans scrupules, et le marché des changes ne fait pas exception. Il est donc probable que, dans votre choix d'un broker forex, vous ayez eu la chance d'en trouver un qui se livre à des pratiques non éthiques, même dans ce type d'activité. Il n'est généralement pas facile d'éviter de telles situations, c'est pourquoi nous souhaitons vous donner quelques conseils simples qui vous aideront à minimiser les risques.
Comparez les cotations proposées par votre broker
Lorsque nous opérons sur le marché des changes, nous sommes susceptibles de passer plusieurs heures assis devant notre ordinateur, à suivre en permanence ce qui se passe dans le monde des changes. Bien entendu, ce suivi est effectué à partir de la plateforme fournie par notre broker et nous recevons des informations de sa part. Il n'est pas mauvais d'agir ainsi, après tout, nous devons faire confiance à la personne qui est chargée d'exécuter nos ordres.
Mais la confiance ne doit jamais être aveugle, c'est pourquoi il est important que nous disposions d'éléments pour vérifier si les prix que notre broker nous fournit sont ceux qui évoluent réellement sur le marché.
Si votre broker a décidé d'élargir les spreads, ou d'exécuter des stops, il est important de savoir qu'il le fait en fonction de ce qui se passe sur le marché.
Une option qu'un trader peut prendre pour éviter la manipulation des prix par le broker est de s'abonner à divers rapports de prix en ligne. Lorsque nous examinons notre propre plate-forme, nous vérifions que l'on nous montre la réalité du marché.
Enregistrement détaillé des transactions
L'une des meilleures pratiques qu'un trader doit développer au quotidien est de conserver un enregistrement de toutes les transactions qu'il effectue.
Il existe un moyen très simple et rapide de tenir un registre de vos transactions, des ordres. Faites des captures d'écran. Créez un dossier pour les stocker et de cette façon, vous aurez un enregistrement détaillé de tous les mouvements que le broker effectue avec votre argent.
En cas de litige avec votre broker, les captures d'écran seront une preuve inestimable.
Devenir un excellent trader
Il est important pour un trader de disposer des outils nécessaires pour se protéger des brokers peu scrupuleux. Cependant, le plus important est que vous deveniez un bon trader, avec des habitudes de trading saines.
Ce faisant, vous apprendrez à détecter rapidement toute tentative de pratiques malhonnêtes de la part de votre broker.
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